28 Maret 2020

Pertama, ulasan dari peristiwa pekan lalu:

  • EUR/USD. Penerbangan pasangan dalam beberapa pekan terakhir dapat dibandingkan dengan aerobatik: pertama, lepas landas hampir vertikal dengan 630 poin, kemudian melakuakn puncak vertikal sebanyak 860 poin, dan sekarang lompatan baru naik sekitar 445 poin.
    Beberapa faktor menyebabkan penurunan tajam dalam dolar. Yang utama adalah tindakan Federal Reserve AS, yang menurunkan suku bunga menjadi 0,25% dan meluncurkan sejumlah program untuk mendukung ekonomi AS, menyuntikkan miliaran dolar dan mendistribusikan uang kepada warganya. Akibatnya, neraca Fed melampaui rekor 4,5 triliun dolar, dan menurut perhitungan ekonom, bahkan mungkin mencapai 6 triliun dolar. Akibatnya, indeks saham AS terbang naik, S&P500 melonjak sebanyak 20%, menarik pasangan EUR/USD dengannya, dimana para investor bereaksi positif terhadap langkah-langkah yang diambil oleh kepemimpinan AS dan mulai berpaling dari dolar sebagai aset safe haven, lebih memilih aset yang lebih menarik saat ini.
    Keputusan terkait dengan virus corona dari ECB membantu mata uang Eropa juga. Sebelumnya, ECB dapat membeli tidak lebih dari sepertiga hutang publik suatu negara di bawah program pelonggaran kuantitatif (QE), tetapi sekarang Bank telah menghapus pembatasan ini, yang telah berdampak positif pada hasil Eurobonds dan berkontribusi pada pertumbuhan dari euro.
    Perlu dicatat bahwa sebanyak 60% ahli mengharapkan pasangan untuk kembali ke zona 1,1000-1,1240 dalam sebulan, dan sebanyak 75% selama kuartal. Namun, seperti yang ditunjukkan oleh praktik, pandemi COVID-19 berfungsi sebagai katalis atau pendorong yang kuat, yang berulang kali mempercepat proses pasar. Jadi, hal itu terjadi saat ini: dimana pasangan mencapai tujuan yang ditetapkan tidak dalam seperempat, atau bahkan dalam sebulan, tetapi hanya dalam lima hari, menempatkan poin terakhir pada hari Jumat, 27 Maret di 1,1140;
  • GBP/USD. Indikator ekonomi makro seperti indeks aktivitas bisnis (PMI) menunjukkan kontraksi ekonomi Inggris, untuk melindungi dimana Bank of England telah dua kali menurunkan suku bunga dan meningkatkan volume pembelian obligasi sebesar £ 200 miliar selama dua bulan terakhir. Namun, pada pertemuan terakhir, para pemimpin regulator ini dengan suara bulat memberikan suara menentang penurunan lebih lanjut dan mempertahankannya di 0,1%. Juga diputuskan untuk membiarkan volume pembelian obligasi tidak berubah, pada level £ 645 miliar. Ini menunjukkan bahwa Bank Inggris menganggap langkah-langkah yang diambil pada tahap ini telah cukup.
    Dampak dari virus corona pada ekonomi Inggris akan menjadi lebih jelas setelah kita mempelajari hasil kuartal pertama tahun 2020. Sejauh ini, situasi di sini terlihat sedikit lebih baik daripada di Uni Eropa dan AS. Dukungan untuk pound sekarang juga disediakan oleh kemampuan Pemerintah negara ini untuk mencetak uangnya sendiri, tanpa perjanjian dengan UE.
    Bouncing atau lambungan pasangan GBP/USD naik minggu lalu terlihat lebih mengesankan daripada pertumbuhan EUR/USD, dimana pound Inggris mengambil lebih dari 830 poin dari dolar. Ingatlah bahwa pada tanggal 20 Maret, jatuh ke nilai terendah selama 230 (!) tahun terakhir, dan dari 70% menjadi 80% analis memperkirakan bahwa, setelah berjuang dari bawah ini, pound akan dapat kembali ke zona 1,2725-1,3025 selama bulan April-Mei. Sejauh ini, prakiraan ini dibenarkan: pasangan menyelesaikan periode lima hari dalam perjalanan ke tujuan yang ditetapkan, pada level 1,2470;
  • USD/JPY. Akhir Maret ternyata menguntungkan bagi mata uang Jepang, yang kuotasinya, seperti biasa, tergantung pada selera risiko investor, harga minyak, dan hasil obligasi pemerintah AS.
    Perkiraan tersebut, yang didukung oleh mayoritas pakar, ternyata benar sebesar 99,9% jika tidak sebesar 100%. Menurutnya, pasangan seharusnya berbalik ke selatan dan menuju ke zona 107,00-107,70. Hal ini terjadi pada kenyataannya, yaitu setelah melakukan beberapa upaya untuk menembus resistensi 111,60, bulls atau pasar naik menyerah, dan bears atau pasar turun sangat cepat menurunkan pasangan dengan 385 poin - ke level 107,75, dekat yang mana - di level 107,95 – pasangan tersebut mengakhiri sesi perdagangan;
  • Mata uang crypto. Kami menyarankan dalam perkiraan sebelumnya bahwa kutipan Bitcoin dapat digunakan sebagai indikator utama untuk perkiraan pasangan mata uang utama. Gagasan utama adalah bahwa jeda di pasar crypto selama badai keuangan dapat menjadi pertanda perubahan tren atau koreksi yang kuat untuk EUR/USD. Menurut teori yang disuarakan, transisi pasangan BTC/USD ke kondisi datar dalam kondisi berlanjutnya volatilitas di pasar lain dapat mengindikasikan bahwa dolar telah mencapai nilai kritis, dan spekulan besar tidak tahu apa yang harus dilakukan, apakah untuk meningkatkan aset dolar dengan menjual BTC, atau, sebaliknya, untuk mengubah fiat menjadi mata uang kripto.
    Tentu saja, ini hanya sebuah teori, dengan banyak reservasi, tetapi minggu lalu hal  ini telah dikonfirmasi, dimana grafik menunjukkan flat di pasar crypto dan perkiraan pembalikan tajam dari tren untuk EUR/USD.
    Bitcoin telah naik dalam harga kurang dari 9% selama tujuh hari terakhir, Ripple (XRP/USD) - sebesar 10%, Litecoin (LTC/USD) - sebesar 3%, dan pertumbuhan Ethereum (ETH/USD) kurang dari 1%.
    Ngomong-ngomong, pendiri Ethereum Vitalik Buterin baru-baru ini mempresentasikan peta jalan untuk pengembangan ETH untuk 5-10 tahun ke depan. Selain itu, ia menyerukan pengembangan jembatan desentralisasi antara Ethereum dan mata uang crypto lainnya dan untuk penciptaan pertukaran desentralisasi "nyata" (DEX) untuk pertukaran BTC dan ETH. Namun, dilihat dari kutipan Ethereum, idenya belum menemukan respons di hati dan dompet investor.

 

Adapun prakiraan untuk minggu yang akan datang, meringkas pendapat dari sejumlah ahli, serta prakiraan yang dibuat berdasarkan berbagai metode analisis teknis dan grafis, kami dapat mengatakan sebagai berikut:

  • EUR/USD. Setelah memenangkan kembali 50% dari kerugian dari dua minggu sebelumnya, pasangan ini akhirnya kembali ke zona Titik Pivot di 1,1100, sekitar yang telah berputar selama berbulan-bulan, mulai dari akhir Juli 2019. Ini menunjukkan bahwa pasar tidak tahu apa lagi yang diharapkan dari virus corona dan dari pemerintah yang telah memasuki perjuangan melawannya.
    Di satu sisi, kita dapat mengamati peningkatan jumlah penyakit di Amerika Serikat, dan tidak diketahui apakah Presiden Trump dan pemerintahannya akan memiliki kekuatan dan kemampuan tidak hanya untuk mengambil kendali, tetapi untuk secara serius meningkatkan situasi. Sebagian besar uang yang dicurahkan Fed ke dalam perekonomian negara tersebut digunakan untuk membayar tunjangan pengangguran dan pembayaran satu kali kepada individu yang... dikarantina dan tidak dapat membelanjakannya. Akibatnya, dana ini tidak akan mencapai sektor ekonomi riil dalam waktu dekat. Menteri Keuangan AS Steven Mnuchin memancarkan optimisme, mengatakan bahwa situasi saat ini belum menjadi krisis keuangan. Namun, kepala Federal Reserve, Jerome Powell, sudah setuju bahwa ekonomi AS "mungkin dalam resesi", dan agenda sekarang ditentukan oleh virus. Dan ada kemungkinan bahwa resesi yang parah dapat berubah menjadi depresi di beberapa titik.
    Di sisi lain, situasi di Eropa tidak lebih baik. Hasil KTT Uni Eropa yang diadakan pada hari Kamis, 26 Maret, digambarkan oleh beberapa analis sebagai "sangat mengerikan". Perwakilan negara-negara tidak berhasil mencapai pendapat umum, gagasan "obligasi korona" Eropa dimakamkan (setidaknya untuk sementara waktu), dan ECB mengalami kesulitan menjaga stabilitas di kawasan euro. Menurut sejumlah ahli, perpecahan seperti itu dari negara-negara anggota UE sangat membatasi peluang untuk memperkuat mata uang Eropa.
    Saat ini, analisis grafis menunjuk ke utara, sebagian besar indikator melihat ke arah yang sama, dan hanya 15% dari osilator pada H4 dan D1 memberikan sinyal tentang pasangan EUR/USD yang overbought atau jenuh beli.
    Di antara para ahli, mayoritas (60%) juga ditetapkan untuk melanjutkan pertumbuhan pasangan, sementara 40% sisanya memilih untuk jatuh. Level resistance (dengan mempertimbangkan volatilitas saat ini) adalah 1,1240, 1,1365 dan 1,1500, level support adalah 1,1000, 1,0850, 1,0775 dan 1,0635. Nah, dua tujuan yang tampaknya tidak dapat dicapai (walaupun, saat ini, semuanya mungkin) adalah bullish - 1.1800, bearish - 1.0550.
    Adapun rilis mengenai indikator ekonomi makro, data tentang pengangguran dan pasar konsumen di Jerman dan zona euro secara keseluruhan akan tersedia pada hari Senin, 30 Maret dan Selasa, 31 Maret. Dan paruh kedua minggu ini akan membawa kita longsoran salju secara keseluruhan data di pasar tenaga kerja AS. Anggap saja dalam semua kasus, perkiraannya mengecewakan. Misalnya, jumlah pekerjaan yang diciptakan di luar sektor pertanian AS (NFP) diperkirakan akan turun dari positif 273 ribu menjadi minus 123 ribu;

  • GBP/USD. Menilai prospek ekonomi Inggris, kepala ekonom di IHS Markit, Chris Williamson, hampir mengulangi apa yang dikatakan Jerome Powell tentang Amerika. "Permulaan resesi skala yang belum pernah terjadi sebelumnya dalam sejarah modern menjadi lebih mungkin," - ini adalah ramalan dari Williamson. Dan bahkan keluarnya Inggris dari UE tidak memiliki dampak negatif terhadap ekonomi seperti COVID-19.
    Dalam konteks ini, terlepas dari perkiraan jangka menengah, sebanyak 60% analis memperkirakan pembalikan tren turun dan awal fase baru penurunan pound pada minggu depan. Jika kita berbicara tentang analisis teknis, jangka waktu H4 didominasi oleh hijau, tetapi 20% dari osilator sudah berada di zona overbought atau jenuh beli. Sinyal osilator dan indikator tren pada D1 dapat digambarkan sebagai multi arah.
    Analisis grafis pada kedua kerangka waktu mendukung perkiraan bearish atau pasar turun tetapi mengasumsikan bahwa pasangan akan tetap di kisaran 1,2250-1,2600 untuk beberapa waktu sebelum turun tajam.
    Level resistensi adalah 1,2600, 1,2750, 1,3025, 1,3200 dan 1,3515. Level dukungan adalah 1,2250, 1,2200, 1,1800 dan 1,1450;
  • USD/JPY. Pasangan ini mengakhiri minggu lalu di dekat level dukungan/resistensi yang kuat di 108,00, dan sebagian besar analis (60%), seperti dalam kasus EUR/USD dan GBP/USD, mengharapkan pembalikan tren dan penguatan selanjutnya dari dolar. Jika ini terjadi, pasangan ini memiliki banyak peluang untuk masih mengatasi angka 111,60-112,00 dan naik 100 poin lebih tinggi lagi. Resistensi kuat terdekat ada di area 109,70-110,00.
    Sekitar 40% sisa dari para ahli, didukung oleh analisis grafis pada H4, berpihak pada bears atau pasar turun. Dukungan ada di zona 106,70-107,25 dan 104,70-105,00, target lebih lanjut adalah 103,00 dan terendah 9 Maret di daerah 101,00;
  • Mata uang crypto. Crypto Fear & Greed Index atau Indeks Ketakutan & Keserakahan Crypto bergerak hanya dengan 3 poin selama seminggu, dari 9 ke 12, dan masih mengindikasikan adanya ketakutan yang besar di pasar. Pada saat yang sama, jumlah permintaan untuk kata "Bitcoin" di mesin pencari Baidu dan Google telah tumbuh secara signifikan selama sebulan terakhir, dan sebagian besar pengguna tertarik untuk membeli cryptocurrency. Jadi, jumlah permintaan meningkat 138% selama sebulan terakhir di mesin pencari Baidu, dan menurut Google Trends, pertumbuhannya adalah 57%.
    Seperti biasa, pertumbuhan mata uang crypto referensi diprediksi oleh semua jenis guru crypto, terutama karena sekarang mereka memiliki sekutu yang kuat dalam diri virus corona COVID-19. Jadi, analis terkenal Joseph Young menyatakan keyakinannya pada dampak positif pada Bitcoin dari tindakan yang diambil oleh Federal Reserve AS untuk merangsang ekonomi Amerika. "The Fed tanpa henti mencetak uang untuk memompa pasar - ini bagus untuk Bitcoin. Devaluasi dolar dalam jangka panjang baik untuk Bitcoin. Prospek jangka pendek mungkin suram untuk mat auang crypto ini, tetapi prospek jangka panjang tetap ada sangat cerah," katanya.
    Mike Novogratz, pendiri Galaxy Digital, juga setuju dengan Young. Dia yakin bahwa krisis ekonomi global yang dipicu oleh pandemi coronavirus akan menjadi waktu terobosan Bitcoin. "Bitcoin akan tetap bergejolak untuk beberapa bulan ke depan, tetapi latar belakang ekonomi makro adalah apa yang diciptakan untuk itu. Tahun ini harus dan akan menjadi tahun BTC," kata miliarder itu.
    Philip Salter, Direktur Operasi Genesis Mining, bergabung dengan paduan suara ini. Dia yakin bahwa krisis ekonomi yang semakin dalam akan menyebabkan peningkatan popularitas Bitcoin sebagai alat untuk lindung nilai risiko sistem perbankan. "Jika perkembangan krisis ekonomi dapat dicegah, tidak akan ada perubahan besar pada Bitcoin. Namun, jika ada keruntuhan nyata, minat pada cryptocurrency pertama akan lepas landas. Semakin banyak skeptisisme tentang ekonomi lama, semakin banyak tertarik pada bitcoin," manajer puncak layanan cloud mining populer ini berbagi pemikirannya.
    Adapun perkiraan terdekat, pedagang terkenal Ton Weiss yakin bahwa dengan penawaran Bitcoin saat ini, kemungkinan jatuh di bawah rendah baru-baru ini $3.800 adalah 20-25%. Cryptocurrency pertama akan memiliki peluang lebih kecil untuk jatuh ke level seperti itu jika melampaui level $6.800 - hanya 15%. "Naik di atas level $6.800 akan memberi saya keyakinan 85% bahwa kita tidak akan pergi di bawah level ini," Weiss mengatakan. Secara umum, sebanyak 55% ahli berharap bahwa pasangan BTC/USD akan mencapai zona $7.500-8.000 dalam beberapa minggu ke depan. Sebanyak 45% sisanya dari analis, sebaliknya, memprediksi penurunan pasangan. Menurut pendapat mereka, BTC/USD akan sekali lagi mencoba menguji dukungan $5.700 dan, jika berhasil, akan kembali berada pada level $5.000.

 

NordFX Analytical Group

 

Perhatian: Bahan-bahan ini tidak dapat dianggap sebagai rekomendasi untuk investasi atau panduan untuk bekerja di pasar keuangan: bahan ini hanya untuk tujuan informati sajaf. Perdagangan di pasar keuangan berisiko dan dapat menyebabkan hilangnya dana yang disetorkan sepenuhnya.


« Analisis pasar dan berita
Menerima
Pelatihan
Baru terhadap pasar? Gunakan bagian "Memulai".
Mulai Perdagangan
Ikuti kami